पिछले कुछ सालों में स्मॉल कैप फंड्स ने निवेशकों को जबरदस्त रिटर्न दिए हैं.

Nifty Smallcap 250 – TRI ने पिछले 5 सालों में लगभग 28.1% CAGR दिया है, जो मिडकैप और लार्जकैप इंडेक्स से कहीं ज्यादा है, इसी वजह से खुदरा और HNI निवेशकों की दिलचस्पी इन फंड्स में तेजी से बढ़ी है.

लेकिन ध्यान रहे – स्मॉल कैप फंड्स हाई रिस्क – हाई रिटर्न कैटेगरी में आते हैं, इसलिए इन्हें अपने सैटेलाइट पोर्टफोलियो का हिस्सा ही बनाएं और कम से कम 8–10 साल का निवेश अवधि रखें

आज हम आपके लिए ऐसे 3 स्मॉल कैप फंड्स लेकर आए हैं, जिन्होंने पिछले सालों में SIP निवेशकों को शानदार रिटर्न दिए हैं.

निप्पॉन इंडिया स्मॉल कैप फंड (Nippon India Small Cap Fund)

निप्पॉन इंडिया स्मॉल कैप फंड सितंबर 2010 में लॉन्च हुआ था और आज यह स्मॉल कैप कैटेगरी का सबसे बड़ा फंड है, जुलाई 2025 तक इसका AUM 65,900 करोड़ रुपये से अधिक पहुँच चुका है, फंड में करीब 235 स्टॉक्स शामिल हैं, जिनमें लगभग 68% स्मॉलकैप कंपनियाँ हैं.

यह फंड अपनी बाय-एंड-होल्ड स्ट्रैटेजी के लिए जाना जाता है, यानी अच्छे स्टॉक्स को लंबे समय तक पोर्टफोलियो में रखना और बार-बार बदलाव न करना, यही वजह है कि इसका पोर्टफोलियो टर्नओवर कम रहता है और लंबे समय तक निवेशकों को अच्छे रिटर्न देता है.

प्रमुख सेक्टर

• कैपिटल गुड्स – 11.9%
• हेल्थकेयर – 8.4%
• केमिकल्स – 8%

10 साल का SIP प्रदर्शन

• निवेश: 12 लाख रुपये (10,000 रूपये मासिक SIP)
• वर्तमान मूल्य: 43.46 लाख रुपये
• XIRR: 24.31%
• बेंचमार्क (Nifty Smallcap 250 – TRI): 19.04%

नतीजा साफ है – पिछले 10 सालों में इस फंड ने बेंचमार्क से बेहतर प्रदर्शन किया और लॉन्ग-टर्म निवेशकों के लिए मजबूत वेल्थ क्रिएशन किया है.

बंधन स्मॉल कैप फंड (Bandhan Small Cap Fund)

बंधन स्मॉल कैप फंड फरवरी 2020 में लॉन्च हुआ और कम समय में ही निवेशकों के बीच लोकप्रिय हो गया, जुलाई 2025 तक इसका AUM 14,000 करोड़ रुपये से अधिक पहुँच चुका है, यह फंड ग्रोथ-ओरिएंटेड निवेश रणनीति अपनाता है और ज़्यादातर निवेश स्मॉलकैप कंपनियों में करता है.

पोर्टफोलियो में करीब 199 स्टॉक्स शामिल हैं, जिनमें लगभग 69% स्मॉलकैप, 9% मिडकैप और 8% लार्जकैप हैं. इसके अलावा लगभग 12.7% कैश और इक्विवेलेंट्स में रखा गया है.

प्रमुख सेक्टर

• फाइनेंस – 12.3%
• हेल्थकेयर – 11.8%
• रियल एस्टेट

5 साल का SIP प्रदर्शन

• निवेश: 6 लाख रुपये (10,000 रुपये मासिक SIP)
• वर्तमान मूल्य: 12.33 लाख रुपये
• XIRR: 29.31%
• बेंचमार्क (Nifty Smallcap 250 – TRI): 22.96%

यह फंड कई बार पोर्टफोलियो में बदलाव करता है, लेकिन लंबी अवधि में इसने निवेशकों को शानदार रिटर्न दिए हैं और अपने बेंचमार्क को पछाड़ा है.

इन्वेस्को इंडिया स्मॉल कैप फंड (Invesco India Small Cap Fund)

इन्वेस्को इंडिया स्मॉल कैप फंड अक्टूबर 2018 में लॉन्च हुआ और अपनी मजबूत परफॉर्मेंस की वजह से धीरे-धीरे निवेशकों का भरोसा जीत चुका है. जुलाई 2025 तक इसका AUM 7,500 करोड़ रुपये से अधिक हो चुका है. यह फंड बॉटम-अप अप्रोच पर चलता है, यानी कंपनी की फंडामेंटल्स देखकर स्टॉक्स चुनता है.

इसके पोर्टफोलियो में 69 स्टॉक्स हैं, जिनमें 65% स्मॉलकैप, 26% मिडकैप और 6% लार्जकैप शामिल हैं. टॉप 10 स्टॉक्स का वेटेज लगभग 32% है.

प्रमुख सेक्टर

• हेल्थकेयर – 20.2%
• फाइनेंस – 19.4%
• रिटेल – 8.6%

5 साल का SIP प्रदर्शन

• निवेश: ₹6 लाख (₹10,000 मासिक SIP)
• वर्तमान मूल्य: ₹11.83 लाख
• XIRR: 27.58%
• बेंचमार्क (Nifty Smallcap 250 – TRI): 22.96%

हेल्थकेयर और फाइनेंस जैसे सेक्टर्स पर ज्यादा फोकस करने वाला यह फंड पिछले 5 सालों में बेंचमार्क से बेहतर रिटर्न देने में सफल रहा है.

स्मॉल कैप फंड्स में निवेश करने से पहले हमेशा ध्यान रखें

• ये फंड्स हाई रिस्क–हाई रिटर्न कैटेगरी में आते हैं
• कम से कम 8–10 साल का निवेश क्षितिज होना चाहिए
• SIP करना बेहतर है क्योंकि यह रुपया लागत औसत (Rupee Cost Averaging) का लाभ देता है
• फिलहाल Nifty Smallcap 150 का PE रेशियो 33 है, जो 5 साल के औसत (29) से ज्यादा है, यानी वैल्यूएशन महंगे हैं.

अगर आप रिस्क लेने वाले निवेशक हैं और लॉन्ग-टर्म लक्ष्य रखते हैं, तभी स्मॉल कैप SIP आपके पोर्टफोलियो का हिस्सा होना चाहिए

FAQ

डिस्क्लेमर यह आर्टिकल केवल शैक्षिक और जानकारी हेतु है, इसमें दिए गए फंड्स की चर्चा किसी भी प्रकार की निवेश सलाह (Investment Advice) नहीं है, निवेश करने से पहले अपने फाइनेंशियल एडवाइजर से परामर्श लें